6月17日，滬倫通下中國(guó)太保全球存托憑證(GDR)在倫敦證券交易所成功上市;6月18日，證監(jiān)會(huì)公布依法核準(zhǔn)摩根大通期貨為我國(guó)首家外資全資控股期貨公司;優(yōu)化滬深港通機(jī)制，擴(kuò)大滬深股通的投資范圍和標(biāo)的，進(jìn)一步拓寬ETF互聯(lián)互通;提前取消期貨公司、證券公司和基金管理公司的外資股比限制，瑞銀、野村等6家外資控股證券公司獲批……今年以來，中國(guó)資本市場(chǎng)對(duì)外開放步伐進(jìn)一步加快。
豐富股票市場(chǎng)多層次合作
6月17日倫敦時(shí)間當(dāng)日上午9點(diǎn)，上交所上市公司中國(guó)太平洋保險(xiǎn)(集團(tuán))股份有限公司GDR在倫敦證券交易所成功上市，受到海外投資者積極認(rèn)購(gòu)。
中央財(cái)經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院教授、中國(guó)人民銀行貨幣政策委員會(huì)咨詢專家郭田勇在接受經(jīng)濟(jì)日?qǐng)?bào)-中國(guó)經(jīng)濟(jì)網(wǎng)記者采訪時(shí)表示，滬倫通有利于促進(jìn)資本市場(chǎng)雙向開放，境內(nèi)外市場(chǎng)互聯(lián)互通范圍擴(kuò)寬，我國(guó)資本市場(chǎng)國(guó)際化取得顯著成效。在促進(jìn)兩地資本市場(chǎng)共同繁榮發(fā)展的同時(shí)，也提升了人民幣的國(guó)際影響力。
受新冠肺炎疫情和經(jīng)濟(jì)環(huán)境影響，全球金融市場(chǎng)波動(dòng)加劇，而A股市場(chǎng)韌性明顯增強(qiáng)，滬深港通運(yùn)行基本平穩(wěn)，外資總體保持凈流入的態(tài)勢(shì)，充分體現(xiàn)了全球投資者對(duì)中國(guó)宏觀經(jīng)濟(jì)長(zhǎng)期向好和資本市場(chǎng)改革開放穩(wěn)步推進(jìn)的信心。
港交所今年首季主要業(yè)務(wù)收入上升19%，滬深港通收入及其他收益一季度創(chuàng)下4.04億港元季度新高，較2019年一季度增加74%。滬深港通的北向及南向交易的平均每日成交金額同創(chuàng)季度新高，分別達(dá)780億元人民幣及216億港元。
加快推出將科創(chuàng)板股票納入滬股通標(biāo)的，不僅會(huì)不斷豐富內(nèi)地和香港全方位多層次務(wù)實(shí)合作，還會(huì)進(jìn)一步吸引境外長(zhǎng)期和價(jià)值投資者。
早在去年7月，滬深港交易所就科創(chuàng)板A+H股上市公司股票納入滬深港通股票范圍安排達(dá)成共識(shí)。根據(jù)滬深港通現(xiàn)行業(yè)務(wù)規(guī)則，A+H股上市公司股票屬于滬深港通股票范圍，原則上包括在上交所科創(chuàng)板上市的A股及其對(duì)應(yīng)的H股。滬深港交易所經(jīng)協(xié)商決定，A+H股上市公司的A股為科創(chuàng)板股票的，將在滬港兩市相關(guān)業(yè)務(wù)技術(shù)準(zhǔn)備工作完成后納入滬股通股票;基于對(duì)等原則，其對(duì)應(yīng)的H股屆時(shí)也將同步納入滬深港通下的港股通股票。A+H股上市公司的H股屬于恒生綜合大型股指數(shù)、中型股指數(shù)或小型股指數(shù)成份股而納入港股通股票的則不受上述安排影響。
拓寬ETF互聯(lián)互通
中國(guó)ETF(交易型開放式指數(shù)基金)市場(chǎng)從無到有、從小到大，已成為建設(shè)多層次資本市場(chǎng)體系、助力經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型升級(jí)、促進(jìn)對(duì)外開放與國(guó)際交流的重要工具。
ETF是我國(guó)資本市場(chǎng)和其他境外市場(chǎng)互聯(lián)互通的重要載體。2004年12月境內(nèi)首個(gè)ETF產(chǎn)品——上證50ETF在上交所成立，2012年首只跨境ETF——H股ETF上市，2013年首只跨時(shí)區(qū)跨境ETF——納指ETF推出，2019年中日ETF成立……ETF搭建起境內(nèi)外市場(chǎng)互聯(lián)互通的橋梁。上海證券交易所副總經(jīng)理劉逖表示，ETF為全球市場(chǎng)的互聯(lián)互通搭建橋梁，推進(jìn)我國(guó)資本市場(chǎng)對(duì)外開放。
隨著MSCI等一系列境外重要指數(shù)納入A股，ETF憑借透明、便捷、高效的特點(diǎn)成為境外資金重要的投資工具，也將成為國(guó)內(nèi)投資者投資跨市場(chǎng)的重要工具，境內(nèi)外市場(chǎng)的互聯(lián)互通日益頻繁。
展望未來，資本市場(chǎng)將堅(jiān)持服務(wù)投資者、服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，進(jìn)一步豐富ETF產(chǎn)品體系，優(yōu)化交易結(jié)算機(jī)制，加強(qiáng)市場(chǎng)推廣和投資者教育保護(hù)，更好服務(wù)經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展全局，將ETF市場(chǎng)建設(shè)成為具有較大規(guī)模、覆蓋多類資產(chǎn)、連接場(chǎng)內(nèi)和場(chǎng)外市場(chǎng)、跨越境內(nèi)和境外市場(chǎng)的樞紐型市場(chǎng)。
外資機(jī)構(gòu)頻頻獲批
為進(jìn)一步擴(kuò)大期貨市場(chǎng)對(duì)外開放，日前，證監(jiān)會(huì)依法核準(zhǔn)摩根大通期貨為我國(guó)首家外資全資控股期貨公司。據(jù)悉，證監(jiān)會(huì)將繼續(xù)深化期貨市場(chǎng)對(duì)外開放，引入符合條件的期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)外資股東，以促進(jìn)期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)健康發(fā)展。
“對(duì)摩根大通和我們眾多客戶而言，中國(guó)代表著全世界最令人振奮的發(fā)展機(jī)遇之一。全資控股一家期貨公司，為摩根大通提供了絕佳的機(jī)遇，有助于我們?cè)谶@個(gè)重要市場(chǎng)進(jìn)一步夯實(shí)在岸業(yè)務(wù)實(shí)力。”摩根大通中國(guó)區(qū)首席執(zhí)行官梁治文表示。
證券公司方面，證券公司外資股比限制自今年4月1日起取消，符合條件的境外投資者可根據(jù)法律法規(guī)、證監(jiān)會(huì)有關(guān)規(guī)定和相關(guān)服務(wù)指南的要求，依法提交設(shè)立證券公司或變更公司實(shí)際控制人的申請(qǐng)。截至目前，已有瑞銀、野村、摩根大通等6家外資控股證券公司獲批。這是金融業(yè)開放的核心內(nèi)容，即外資證券、基金和期貨公司在市場(chǎng)準(zhǔn)入和業(yè)務(wù)范圍上與境內(nèi)機(jī)構(gòu)一視同仁，公平競(jìng)爭(zhēng)。
據(jù)介紹，下一步，證監(jiān)會(huì)將繼續(xù)堅(jiān)定落實(shí)我國(guó)對(duì)外開放的總體部署，積極推進(jìn)資本市場(chǎng)對(duì)外開放進(jìn)程，繼續(xù)依法、合規(guī)、高效地做好合資或外商獨(dú)資證券公司設(shè)立或變更實(shí)際控制人審核工作。
擴(kuò)大金融業(yè)和金融市場(chǎng)對(duì)外開放，既是優(yōu)化市場(chǎng)生態(tài)、提升行業(yè)水平的重要途徑，也是共同應(yīng)對(duì)當(dāng)前全球風(fēng)險(xiǎn)挑戰(zhàn)的重要手段。可以預(yù)見，隨著我國(guó)資本市場(chǎng)雙向開放步伐加快，境外金融機(jī)構(gòu)和投資者來華投資展業(yè)會(huì)更加踴躍。(記者 溫濟(jì)聰)
