隨著10月最后一個交易日的結束，公募基金前10個月的業(yè)績情況也正式揭曉。北京商報記者注意到，在市場波動不斷、結構行情突出的背景下，前10月，權益類基金的收益率首尾相差已高達130.97個百分點。
據(jù)Wind數(shù)據(jù)顯示，截至10月31日(剔除QDII基金)，年內(nèi)收益率最高的權益類基金產(chǎn)品為金鷹民族新興成長混合，高達104.59%，這也是該只基金繼今年6月末成為半年度業(yè)績“冠軍”后，再度登上年內(nèi)業(yè)績榜榜首之位。
值得一提的是，截至三季度末，金鷹民族新興成長混合的規(guī)模也由二季度末的3.95億元漲至10.54億元，漲幅達166.84%。目前，該基金產(chǎn)品仍處于限制大額申購的狀態(tài)。據(jù)悉，此前金鷹基金宣布自7月23日起，對該產(chǎn)品的投資進行大額限額，單日單個基金賬戶累計申購(含轉(zhuǎn)換轉(zhuǎn)入及定投)基金份額的金額不超過1000元，而這一狀態(tài)持續(xù)至今。
除金鷹民族新興成長混合外，數(shù)據(jù)顯示，還有信誠新興產(chǎn)業(yè)混合A、前海開源公用事業(yè)行業(yè)股票、前海開源新經(jīng)濟靈活配置混合A年內(nèi)收益率均實現(xiàn)翻倍，依次分別為103.65%、103.49%、103.25%;另外，長城行業(yè)輪動靈活配置混合A、東方阿爾法優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)混合A/C的年內(nèi)收益率也超90%。
從業(yè)績榜三甲三季度末的前十大重倉股情況來看，金鷹民族新興成長混合、信誠新興產(chǎn)業(yè)混合A均持有天賜材料、天合光能、永太科技等個股;而前海開源公用事業(yè)行業(yè)股票的前十大重倉股中則包含了華潤電力、億緯鋰能、比亞迪股份等個股。上述部分個股也在年內(nèi)取得亮眼成績，其中，同花順數(shù)據(jù)顯示，截至10月29日，天賜材料的年內(nèi)漲幅已高達170.64%，天合光能的年內(nèi)漲幅更是高達240.88%。
但在上述產(chǎn)品收益率實現(xiàn)翻倍的同時，也有部分產(chǎn)品的年內(nèi)收益率至今仍告負。Wind數(shù)據(jù)顯示，截至10月31日，還有2956只(份額分開計算，下同)基金的年內(nèi)收益率仍未收正。
數(shù)據(jù)顯示，截至10月31日，工銀瑞信中證滬港深互聯(lián)網(wǎng)ETF以-26.38%的年內(nèi)收益率在權益類基金中暫居末位。據(jù)此可以計算，截至10月末，權益類基金的首尾相差已擴大至130.97個百分點，而9月末這一數(shù)據(jù)僅為118.96個百分點。包括工銀瑞信中證滬港深互聯(lián)網(wǎng)ETF在內(nèi)，截至當前，已有31只權益類產(chǎn)品的年內(nèi)收益率跌幅大于20%。
對于基金產(chǎn)品業(yè)績分化加大的原因，財經(jīng)評論員郭施亮分析道，這與市場行情分化加劇、熱點分散等因素有關。“今年以來市場存在白馬股、周期股‘蹺蹺板效應’，基金經(jīng)理踩錯投資節(jié)奏，則會帶來不一樣的投資結果。在今年押對周期股機會的基金，表現(xiàn)會更加強勁，但如果押錯白馬股，那么踩錯節(jié)奏的風險會很大，加劇不同基金的業(yè)績分化。”
那么，在越發(fā)分化的市場環(huán)境下，震蕩還將持續(xù)多久?未來A股以及相關細分板塊的投資機會又在何方?
結合市場背景來看，有業(yè)內(nèi)人士認為當前市場的風險已大部分釋放。長城基金首席經(jīng)濟學家向威達認為，A股和港股的風險大部分已經(jīng)釋放，未來繼續(xù)下跌的空間不大。雖然目前國內(nèi)貨幣政策還沒有出現(xiàn)比較明顯和比較明確的積極信號，但未來一段時間財政政策加碼、貨幣信用適度寬裕的大方向是不容置疑的，四季度以及明年一季度資本市場的流動性環(huán)境總體上好于當前市場預期，投資者對當前的市場震蕩無需過度悲觀恐慌。
展望后市，部分績優(yōu)基金經(jīng)理均表示看好新能源、光伏等領域。金鷹民族新興成長混合基金經(jīng)理韓廣哲在該基金的三季報中指出，碳中和是未來世界發(fā)展的大方向，綠色減碳是可持續(xù)發(fā)展路徑。因此重點布局了新能源汽車與光伏板塊，精選具有供應鏈優(yōu)勢地位的龍頭企業(yè)，深度挖掘新能源發(fā)展過程中供需緊張環(huán)節(jié)的投資機會，選擇標的以行業(yè)領先公司為主，集中度有所提高。同時從性價比排序角度出發(fā)，減持了醫(yī)藥、半導體等行業(yè)公司。
同時，信誠新興產(chǎn)業(yè)混合A的基金經(jīng)理王睿、孫浩中也在季報中提到，將繼續(xù)在光伏、新能源車、清潔能源發(fā)電、輸配電設備等細分領域?qū)ふ彝顿Y機會。前海開源公用事業(yè)行業(yè)股票的基金經(jīng)理崔宸龍也表示，會關注新能源運營企業(yè)的中長期投資機會。
在前海開源基金首席經(jīng)濟學家楊德龍看來，新能源替代傳統(tǒng)能源是大勢所趨。他還提到，“從長期來看，清潔能源是未來必然要大力發(fā)展的能源形勢，而用清潔能源逐步替代傳統(tǒng)能源是大方向，當然這也不是一蹴而就的，而是一個循序漸進的過程。建議投資者可以適時布局新能源產(chǎn)業(yè)的基金產(chǎn)品”。
